تحلیل نماد کلوند (صنایع کاشی و سرامیک الوند) | ارزش ذاتی، سود مجمع و نسبت P/E - بورسیک
شناسنامه تحلیلی، معرفی کسبوکار و ارزیابی بنیادی نماد کلوند (صنایع کاشی و سرامیک الوند)
خلاصه وضعیت و ماهیت شرکت: پرچمدار کاشی و سرامیک لوکس و صادراتی ایران، وابسته به شرکت سرمایهگذاری دارویی و صدرتأمین؛ دارای ۳ کارخانه پیشرفته تولیدی در شهر صنعتی البرز با ظرفیت بالغ بر ۱۲ میلیون مترمربع در سال، مجهز به فناوریهای انحصاری پرسلان پولیش، نانولعاب و چاپ دیجیتال.
محصولات و سبد خدمات اصلی:
- کاشیهای پرسلانی فولبادی و پولیششده نانو
- کاشیهای گرانیتی مقاوم صنعتی و اداری
- کاشیهای دیواری لوکس مونوپروزا و پرسلان لعابدار
- سرامیکهای مگاسایز کالیبره با طرحهای سنگ طبیعی
زنجیره تامین و نهادهها: تأمین کائولن و خاک نسوز مرغوب از معادن خاک چینی ایران، فرت و لعابهای باکیفیت و گاز طبیعی صنعتی.
مدل درآمدی و فروش: فروش به انبوهسازان لوکس و نمایندگیهای زنجیرهای برتر داخلی، و صادرات مستمر ارزآور به بیش از ۱۵ کشور آسیایی و اروپایی.
مزیتهای رقابتی و خندقهای اقتصادی: شناختهشدهترین برند کاشی پرسلانی پریمیوم در ایران با مزیت حاشیه سود بالاتر نسبت به محصولات معمولی؛ برخورداری از ۳ کارخانه مستقل با قابلیت تفکیک تخصصی خطوط تولید بر اساس سایز و تیپ محصول؛ سهم ممتاز در بازارهای صادراتی به دلیل دارا بودن استاندارد CE اروپا و گواهینامههای کیفی بینالمللی
از منظر سنجشهای بنیادی و ضرایب ارزندگی، نماد کلوند با نسبت قیمت به درآمد گذشتهنگر (P/E ttm) معادل ۶.۱ واحد و بازده حقوق صاحبان سهام (ROE) به میزان ۲۶.۰٪ مورد ارزیابی فعالان مالی قرار میگیرد. همچنین این شرکت با بازده نقدی سود مجمع (Dividend Yield) در حدود ۶.۷٪، جزو گزینههای جذاب سرمایهگذاران مجمعمحور دستهبندی می‌شود. بازار هدف و مدل درآمدی: فروش به انبوهسازان لوکس و نمایندگیهای زنجیرهای برتر داخلی، و صادرات مستمر ارزآور به بیش از ۱۵ کشور آسیایی و اروپایی.
محرکهای کلیدی، طرحهای رشد و حساسیتهای عملیاتی: تعرفههای صادراتی کشورهای هدف، نرخ گاز صنعتی و قیمت نهادههای بسته بندی (کارتن و پالت). طرحهای توسعه: طرح توسعه اسلبهای سایز بزرگ ۱۲۰×۲۴۰، نوسازی ماشینآلات چاپ دیجیتال ۱۲ رنگ و بهینهسازی سیستمهای بازیابی حرارت کوره. سرمایهگذاران محترم میتوانند تاریخچه صورتهای مالی حسابرسیشده، جریان نقد عملیاتی و مدلهای ارزشگذاری سناریومحور (DCF و NAV) این سهم را در تبهای تخصصی بورسیک مشاهده فرمایند.