تحلیل نماد پکویر (کویر تایر) | ارزش ذاتی، سود مجمع و نسبت P/E - بورسیک
شناسنامه تحلیلی، معرفی کسبوکار و ارزیابی بنیادی نماد پکویر (کویر تایر)
خلاصه وضعیت و ماهیت شرکت: نوآورترین و فناورترین کارخانه تایرسازی ایران و پرچمدار تکنولوژی تایر رادیال استیل بلت (Steel-Belt) در بیرجند خراسان جنوبی؛ پیشگام در تولید تایرهای فاقکوتاه، تایرهای پهن و فوقپهن اسپرت و نخستین تولیدکننده تایرهای خودروهای شاسیبلند (SUV) و خودروهای الکتریکی در کشور.
محصولات و سبد خدمات اصلی:
- تایرهای رادیال سواری پیشرفته بلت سیمی (Steel-Belted Passenger)
- تایرهای مخصوص خودروهای کراساوور و شاسیبلند (SUV / CUV)
- تایرهای سبز و کممصرف سازگار با خودروهای هیبریدی و برقی
- فلپ و نوارهای لاستیکی تایر
زنجیره تامین و نهادهها: کائوچوی طبیعی وارداتی (مالزی/اندونزی)، کائوچوی مصنوعی (SBR و PBR پتروشیمی بندر امام و شازند)، سیم استیل کورد و دوده صنعتی.
مدل درآمدی و فروش: فروش به خطوط تولید خودروسازان بزرگ کشور (ایرانخودرو، سایپا)، عرضه در بورس کالا و شبکه توزیع اختصاصی نمایندگیهای بازار یدکی.
مزیتهای رقابتی و خندقهای اقتصادی: پیشتازی تکنولوژیک در مهندسی تایر و ثبت بیشترین تعداد طراحی عاج تایر و ساخت قالب در داخل شرکت بدون وابستگی به خارجیها؛ سهم مسلط در تأمین تایرهای رینگهای سایز بالا (۱۶ تا ۱۹ اینچ) با حاشیه سود به مراتب بالاتر نسبت به تایرهای رینگ ۱۳ و ۱۴ معمولی؛ برند بسیار محبوب در بازار مصرفی یدکی با کیفیت نرمی و ترمزگیری اثباتشده
از منظر سنجشهای بنیادی و ضرایب ارزندگی، نماد پکویر با نسبت قیمت به درآمد گذشتهنگر (P/E ttm) معادل ۶.۵ واحد و بازده حقوق صاحبان سهام (ROE) به میزان -۰.۵٪ مورد ارزیابی فعالان مالی قرار میگیرد. بازار هدف و مدل درآمدی: فروش به خطوط تولید خودروسازان بزرگ کشور (ایرانخودرو، سایپا)، عرضه در بورس کالا و شبکه توزیع اختصاصی نمایندگیهای بازار یدکی.
محرکهای کلیدی، طرحهای رشد و حساسیتهای عملیاتی: تخصیص ارز برای واردات کائوچوی طبیعی و استیل کورد، قیمتگذاری لاستیک خودرو توسط سازمان حمایت و بهای دوده و کائوچوی پتروشیمی. طرحهای توسعه: طرح توسعه احداث خط تولید تایرهای فوقسنگین معدنی و راهسازی (OTR) و تایرهای باری-اتوبوسی رادیال TBR با تکنولوژی روز. سرمایهگذاران محترم میتوانند تاریخچه صورتهای مالی حسابرسیشده، جریان نقد عملیاتی و مدلهای ارزشگذاری سناریومحور (DCF و NAV) این سهم را در تبهای تخصصی بورسیک مشاهده فرمایند.