تحلیل نماد فاراک (ماشین سازی اراک) | ارزش ذاتی، سود مجمع و نسبت P/E - بورسیک
شناسنامه تحلیلی، معرفی کسبوکار و ارزیابی بنیادی نماد فاراک (ماشینسازی اراک)
خلاصه وضعیت و ماهیت شرکت: مادر صنایع سنگین و تجهیزاتسازی ایران و باابقهترین مجتمع مهندسی متالورژی و ساخت کارخانجات صنعتی؛ طراح و سازنده انواع پلهای غولپیکر فولادی، بویلرهای بخار صنعتی، راکتورها و مخازن کروی و تحتفشار پالایشگاهی، سازههای دریایی و تجهیزات سرچاهی نفت و گاز با کارگاههای آهنگری سنگین و ریختهگری منحصربهفرد.
محصولات و سبد خدمات اصلی:
- مخازن تحتفشار، برجهای تقطیر و راکتورهای صنایع نفت، گاز و پتروشیمی
- دیگهای بخار واترتیوب و فایرتیوب صنعتی و نیروگاهی با لایسنس بینالمللی
- پلهای بزرگ فلزی راهآهن و بزرگراهی و سازههای سنگین فلزی
- شیرآلات صنعتی، فلنجها و تجهیزات سرچاهی فشار قوی
زنجیره تامین و نهادهها: ورقهای سنگین آلیاژی فولادی، لولههای بدون درز مانیسمان، شمشهای فورجینگ و فولادهای زنگنزن با تأمین داخلی و خارجی.
مدل درآمدی و فروش: قراردادهای پیمانکاری بزرگ EPC و ساخت صنعتی با وزارت نفت، وزارت راه، شرکتهای پتروشیمی و صنایع بزرگ کشور.
مزیتهای رقابتی و خندقهای اقتصادی: کارگاه آهنگری سنگین و پرسهای فورج منحصربهفرد که توان تولید قطعات عظیم متالورژی را در انحصار فاراک نگه داشته است؛ دارا بودن مهرهای بینالمللی استاندارد ASME آمریکا و لایسنسهای معتبر دیگهای بخار صنعتی؛ ارزش جایگزینی غیرقابل تکرار مجتمع کارخانجات اراک به مساحت دهها هکتار با ماشینآلات سنگین تاریخی
از منظر سنجشهای بنیادی و ضرایب ارزندگی، نماد فاراک با نسبت قیمت به درآمد گذشتهنگر (P/E ttm) معادل ۳.۰ واحد و بازده حقوق صاحبان سهام (ROE) به میزان ۳۳.۲٪ مورد ارزیابی فعالان مالی قرار میگیرد. همچنین این شرکت با بازده نقدی سود مجمع (Dividend Yield) در حدود ۰.۶٪، جزو گزینههای جذاب سرمایهگذاران مجمعمحور دستهبندی می‌شود. بازار هدف و مدل درآمدی: قراردادهای پیمانکاری بزرگ EPC و ساخت صنعتی با وزارت نفت، وزارت راه، شرکتهای پتروشیمی و صنایع بزرگ کشور.
محرکهای کلیدی، طرحهای رشد و حساسیتهای عملیاتی: تخصیص بودجههای عمرانی و نفتی کارفرمایان دولتی، قیمت جهانی فولاد آلیاژی و طول دوره تسویه مطالبات پیمانکاری. طرحهای توسعه: طرح ساخت مخازن کروی و تجهیزات فازهای جدید میادین گازی و پروژههای پتروشیمی و مشارکت در طرحهای زیرساختی نوسازی راهآهن. سرمایهگذاران محترم میتوانند تاریخچه صورتهای مالی حسابرسیشده، جریان نقد عملیاتی و مدلهای ارزشگذاری سناریومحور (DCF و NAV) این سهم را در تبهای تخصصی بورسیک مشاهده فرمایند.