تحلیل نماد غزر (صنعتی زر ماکارون) | ارزش ذاتی، سود مجمع و نسبت P/E - بورسیک
شناسنامه تحلیلی، معرفی کسبوکار و ارزیابی بنیادی نماد غزر (صنعتی زر ماکارون)
خلاصه وضعیت و ماهیت شرکت: بزرگترین صادرکننده و تولیدکننده پاستا، ماکارونی و محصولات فرآوری غلات در منطقه و دارنده نخستین مگاپالایشگاه غلات کشور (زرکام).
محصولات و سبد خدمات اصلی:
- انواع پاستا، ماکارونی رشتهای و فرمی
- آرد سمولینا و آرد نانوایی
- لازانیا، پودر کیک و انواع چاشنیهای غذایی
- فروکتوز و گلوکز ذرت (محصولات پالایشگاهی غلات)
زنجیره تامین و نهادهها: گندم دوروم مرغوب داخلی و وارداتی با تأسیسات عظیم ذخیرهسازی سیلویی و خطوط آسیاب مدرن بوهلر سوئیس.
مدل درآمدی و فروش: عرضه در تمامی شبکههای فروشگاهی و مویرگی کشور و صادرات گسترده به بیش از ۳۰ کشور دنیا در آفریقا، خاورمیانه و CIS.
مزیتهای رقابتی و خندقهای اقتصادی: سهم بازار بالای ۶۰٪ از بازار پاستای ایران و برند نخست در انتخاب خانوار؛ تکنولوژی بسیار مدرن و کارایی خطوط پیوسته با حداقل افت ماده اولیه؛ زنجیره خودکفا از غلات تا پالایش و بستهبندی
از منظر سنجشهای بنیادی و ضرایب ارزندگی، نماد غزر با نسبت قیمت به درآمد گذشتهنگر (P/E ttm) معادل ۹.۱ واحد و بازده حقوق صاحبان سهام (ROE) به میزان ۷.۶٪ مورد ارزیابی فعالان مالی قرار میگیرد. همچنین این شرکت با بازده نقدی سود مجمع (Dividend Yield) در حدود ۰.۷٪، جزو گزینههای جذاب سرمایهگذاران مجمعمحور دستهبندی می‌شود. بازار هدف و مدل درآمدی: عرضه در تمامی شبکههای فروشگاهی و مویرگی کشور و صادرات گسترده به بیش از ۳۰ کشور دنیا در آفریقا، خاورمیانه و CIS.
محرکهای کلیدی، طرحهای رشد و حساسیتهای عملیاتی: نرخ مصوب خرید تضمینی گندم دوروم، مصوبات سازمان حمایت در خصوص قیمت ماکارونی و تعرفههای گمرکی صادرات محصولات غذایی. طرحهای توسعه: توسعه محصولات قندی غلات (شربت اینورت و ایزومالت)، صادرات پاستاهای آماده با ارزش افزوده بالا و سرمایهگذاری در مجتمع زرکام. سرمایهگذاران محترم میتوانند تاریخچه صورتهای مالی حسابرسیشده، جریان نقد عملیاتی و مدلهای ارزشگذاری سناریومحور (DCF و NAV) این سهم را در تبهای تخصصی بورسیک مشاهده فرمایند.