تحلیل نماد شسپا (نفت سپاهان) | ارزش ذاتی، سود مجمع و نسبت P/E - بورسیک
شناسنامه تحلیلی، معرفی کسبوکار و ارزیابی بنیادی نماد شسپا (نفت سپاهان)
خلاصه وضعیت و ماهیت شرکت: بزرگترین و مجهزترین تولیدکننده روغن پایه خاورمیانه و دارنده برندهای روغن موتور خودرویی و صنعتی اسپیدی در مجاورت پالایشگاه اصفهان.
محصولات و سبد خدمات اصلی:
- روغن پایه معدنی و سنتتیک (Base Oil SN500)
- انواع روغن موتورهای بنزینی و دیزلی اسپیدی
- اکسترکت و اسلاک واکس صادراتی
- روغنهای دنده و صنعتی و ضدیخ
زنجیره تامین و نهادهها: خوراک لوبکات (Lube-Cut) با لوله اختصاصی از پالایش نفت اصفهان (شپنا).
مدل درآمدی و فروش: صادرات محمولههای روغن پایه و واکس به بازارهای هندوستان و امارات و عرضه روغن بستهبندی در بازار تعویضروغنیها و بورس کالا.
مزیتهای رقابتی و خندقهای اقتصادی: بزرگترین ظرفیت تولید روغن پایه در کل منطقه با بالاترین کیفیت پالایش؛ تراز ارزی مثبت و صادرات دلاری بیش از ۶۰ درصد از محصولات فرعی با ارزش افزوده بالا
از منظر سنجشهای بنیادی و ضرایب ارزندگی، نماد شسپا با نسبت قیمت به درآمد گذشتهنگر (P/E ttm) معادل ۵.۹ واحد و بازده حقوق صاحبان سهام (ROE) به میزان ۳۴.۰٪ مورد ارزیابی فعالان مالی قرار میگیرد. همچنین این شرکت با بازده نقدی سود مجمع (Dividend Yield) در حدود ۲.۹٪، جزو گزینههای جذاب سرمایهگذاران مجمعمحور دستهبندی می‌شود. بازار هدف و مدل درآمدی: صادرات محمولههای روغن پایه و واکس به بازارهای هندوستان و امارات و عرضه روغن بستهبندی در بازار تعویضروغنیها و بورس کالا.
محرکهای کلیدی، طرحهای رشد و حساسیتهای عملیاتی: قیمت کشفشده لوبکات در بورس کالا، مجوزهای افزایش قیمت روغن موتور از سوی سازمان حمایت و نرخ جهانی روغن پایه. طرحهای توسعه: طرح عظیم تولید روغن پایه گروه ۲ و ۳ (تکنولوژی هیدروکراکینگ) جهت تولید پیشرفتهترین روغن موتورهای سنتتیک خودروهای نسل جدید. سرمایهگذاران محترم میتوانند تاریخچه صورتهای مالی حسابرسیشده، جریان نقد عملیاتی و مدلهای ارزشگذاری سناریومحور (DCF و NAV) این سهم را در تبهای تخصصی بورسیک مشاهده فرمایند.