تحلیل نماد بایکا (کارخانجات کابل سازی ایران) | ارزش ذاتی، سود مجمع و نسبت P/E - بورسیک
شناسنامه تحلیلی، معرفی کسبوکار و ارزیابی بنیادی نماد بایکا (شرکت کارخانجات کابلسازی ایران (سهامی عام))
خلاصه وضعیت و ماهیت شرکت: نخستین و پیشکسوتترین کارخانه تولید سیم و کابل در تاریخ صنعت برق و مخابرات ایران با بیش از هفت دهه قدمت؛ تولیدکننده انواع کابلهای فشار ضعیف، متوسط، کابلهای مخابراتی مسی، فیبر نوری و کابلهای کنترل با برند تاریخی و معتبر بایکا و دارنده اراضی صنعتی ارزشمند در تهران و شیراز.
محصولات و سبد خدمات اصلی:
- کابلهای قدرت فشار ضعیف و متوسط تا ۳۳ کیلوولت مسی و آلومینیومی
- کابلهای مخابراتی ژلهفیلد خاکی و کانالی
- کابلهای فیبر نوری شبکه زیرساخت و مخابرات
- کابلهای ابزار دقیق و کنترل شیلددار
زنجیره تامین و نهادهها: مفتول مس خالص کاتد، آلومینیوم الکتریکال، پلیاتیلن و پیویسی گرید کابل، و فیبرهای نوری خام استاندارد.
مدل درآمدی و فروش: مناقصات و خریدهای رسمی شرکت مخابرات ایران، شرکتهای توزیع برق استانها و فروش در بازار آزاد الکتریک لالهزار تهران.
مزیتهای رقابتی و خندقهای اقتصادی: نام تجاری «بایکا» نماد تاریخی صنعت کابل ایران با اعتبار فنی تاییدشده نزد نسلهای مهندسین برق؛ اراضی بسیار وسیع و ارزشمند کارخانه تاریخی در منطقه شهری خاوران تهران با پتانسیل تجدید ارزیابی فوقالعاده چشمگیر؛ زیرساختهای تولیدی اصیل و کامل برای تولید انواع کابلهای مسی و نوری
از منظر سنجشهای بنیادی و ضرایب ارزندگی، نماد بایکا با نسبت قیمت به درآمد گذشتهنگر (P/E ttm) معادل ۲۳.۵ واحد و بازده حقوق صاحبان سهام (ROE) به میزان ۶.۳٪ مورد ارزیابی فعالان مالی قرار میگیرد. همچنین این شرکت با بازده نقدی سود مجمع (Dividend Yield) در حدود ۱.۲٪، جزو گزینههای جذاب سرمایهگذاران مجمعمحور دستهبندی می‌شود. بازار هدف و مدل درآمدی: مناقصات و خریدهای رسمی شرکت مخابرات ایران، شرکتهای توزیع برق استانها و فروش در بازار آزاد الکتریک لالهزار تهران.
محرکهای کلیدی، طرحهای رشد و حساسیتهای عملیاتی: قیمت مس کاتد و پیویسی، بودجههای عمرانی شرکت مخابرات ایران و پیشرفت پروژههای تجدید ارزیابی داراییها. طرحهای توسعه: طرح انتقال خطوط به شهرکهای صنعتی نوین و بهرهبرداری تجاری از املاک تاریخی تهران، توسعه کابلهای فیبر نوری طرح ملی FTTH. سرمایهگذاران محترم میتوانند تاریخچه صورتهای مالی حسابرسیشده، جریان نقد عملیاتی و مدلهای ارزشگذاری سناریومحور (DCF و NAV) این سهم را در تبهای تخصصی بورسیک مشاهده فرمایند.