تحلیل نماد احیا (احیا استیل فولاد بافت) | ارزش ذاتی، سود مجمع و نسبت P/E - بورسیک
شناسنامه تحلیلی، معرفی کسبوکار و ارزیابی بنیادی نماد احیا (احیا استیل فولاد بافت)
خلاصه وضعیت و ماهیت شرکت: یکی از مدرنترین و پربازدهترین کارخانجات تولید آهن اسفنجی (DRI) کشور در استان کرمان؛ مجهز به پیشرفتهترین واحد احیای مستقیم به روش ایرانی پرد (PERED) با ظرفیت اسمی ۸۰۰ هزار تن و پروژه عظیم ذوب و ریختهگری در حال اجرا.
محصولات و سبد خدمات اصلی:
- آهن اسفنجی با متالیزاسیون بالای ۹۳٪ و خلوص عالی به روش پرد
- بریکت سرد آهن اسفنجی (CBI)
- شمش و بیلت فولادی ساختمانی و آلیاژی (طرح توسعه)
زنجیره تامین و نهادهها: تامین گندله سنگآهن از مجتمعهای گلگهر و گهرزمین سیرجان و تامین گاز طبیعی از خطوط لوله سراسری.
مدل درآمدی و فروش: عرضه در تالار صنعتی بورس کالای ایران برای مجتمعهای فولادسازی کشور و تامین زنجیره گروه مالی گردشگری.
مزیتهای رقابتی و خندقهای اقتصادی: نخستین واحد پیادهسازی فناوری بومی پرد (PERED) با مصرف گاز و آب به مراتب کمتر از روشهای سنتی؛ مجاورت استراتژیک با قطب سنگآهن کشور در سیرجان با کمترین هزینه حمل گندله؛ تراز مالی بسیار قوی، تقسیم سود منظم و معافیتهای مالیاتی مناطق کمتر توسعهیافته
از منظر سنجشهای بنیادی و ضرایب ارزندگی، نماد احیا با نسبت قیمت به درآمد گذشتهنگر (P/E ttm) معادل ۶.۶ واحد و بازده حقوق صاحبان سهام (ROE) به میزان ۲۶.۶٪ مورد ارزیابی فعالان مالی قرار میگیرد. همچنین این شرکت با بازده نقدی سود مجمع (Dividend Yield) در حدود ۷.۹٪، جزو گزینههای جذاب سرمایهگذاران مجمعمحور دستهبندی می‌شود. بازار هدف و مدل درآمدی: عرضه در تالار صنعتی بورس کالای ایران برای مجتمعهای فولادسازی کشور و تامین زنجیره گروه مالی گردشگری.
محرکهای کلیدی، طرحهای رشد و حساسیتهای عملیاتی: سهمیهبندی گاز در فصل سرما، نرخ پایه رقابت گندله در بورس کالا و نرخ شمش فولاد خوزستان. طرحهای توسعه: پروژه فاز ۲ فولادسازی به ظرفیت ۸۰۰ هزار تن بیلت و احداث پست و خط انتقال برق اختصاصی. سرمایهگذاران محترم میتوانند تاریخچه صورتهای مالی حسابرسیشده، جریان نقد عملیاتی و مدلهای ارزشگذاری سناریومحور (DCF و NAV) این سهم را در تبهای تخصصی بورسیک مشاهده فرمایند.